如何找到最佳的加密货币进行投资……

沃伦·巴菲特曾将比特币称为“老鼠药的平方”。

在 2020 年的另一次 CNBC 采访中，他解释说：“加密货币没有价值，也不会产生任何东西。它们只是放在那里。你可以整天盯着它看，也不会产生任何比特币。”

巴菲特通过投资苹果和 Geico 保险公司等生产性强、能产生现金的企业积累了财富。

正如巴菲特所说，比特币不会产生任何东西。有些人把它比作数字黄金。它只是呆在那里。

对于加密货币来说确实如此。但请记住，大多数加密货币并不是加密货币。

数十家真实的加密货币企业每天产生数百万美元的现金流。这意味着我们可以像股票一样确定它们的价值。

以下是我们在RiskHedge 寻找最佳加密货币投资的方法……

关注加密背后的业务……

你可以将以太坊每年的收入与其市值进行比较，以了解它有多“昂贵”或“便宜”——就像股票一样。

在RiskHedge Venture中，我们评估加密货币机会就像沃伦·巴菲特评估股票一样。我们分析基础业务。

重要的是要明白，几乎没有人将加密货币视为企业。绝大多数加密货币投资者都有交易心态。他们的目标是找到一种热门加密货币……让它涨得更高……然后迅速跳到下一个热门交易。

这可能是一个有利可图的策略。但它远不如我们的策略有利可图。我们的策略是在早期就发现优秀的加密货币企业，并在它们蓬勃发展时持有它们。

为什么？

我和很多在加密货币领域获得巨额财富的人聊过。他们都有一个共同点：坚定的信念。

具体来说，他们对于所投资的加密货币的根本目的坚信不疑。

他们的坚定信念让他们能够坚持持有自己所相信的加密货币，尽管加密货币市场难免会出现大起大落。最终，他们获得了巨额财务收益。

以下是我和我的团队在评估加密货币时首先提出的一些基本问题：

• 其中涉及的关键人物有哪些？
• 该公司实际上做什么？
• 它正在解决什么重要问题？
• 它赚了多少钱？
• 业务增长有多快？
• 它与竞争对手相比有什么优势？
• 什么是“代币经济学”？

代币经济学是加密货币价格最重要的驱动因素之一（即使不是主要驱动因素）。

将每个加密项目视为自己的小经济体。加密的代币经济学定义了货币（代币）在其经济体中的分配和赚取方式。这是包括我在内的加密业内人士热衷研究的重要领域。

精心设计的代币可以让平庸的项目一飞冲天。糟糕的代币经济学甚至会拖累最好的、增长最快的加密货币。代币经济学制定了流通代币数量、新代币的创建、代币的使用方式和从基础业务中累积价值等规则。

像评估企业一样评估加密货币也能帮助我们避免不良行为……

我预计加密货币将成为我们一生中最大的金融机会。

即便如此，我知道市面上大约 22,000 多枚硬币中有 90% 以上都是无用的。它们大多数都是垃圾，会化为乌有。

这与股票市场没有太大区别。美国市场上有 4,200 多家公司上市。我不会碰其中的 4,150 家。

值得一提的是，加密货币的独特之处在于它具有实时财务报告。加密货币没有“盈利季节”。区块链让我们可以实时看到一切。

我们可以看到一家企业今天赚了多少钱……或者其平台上有多少用户。这就像收到每日收益报告一样。这有助于我们尽早发现快速增长的项目并对其进行投资。

我们战略的另一个关键部分是利用“Coinbase 效应”。

Coinbase 是美国最大的加密货币交易所，拥有超过 1.08 亿注册用户。数千万美国人使用它来购买加密货币。

但绝大多数加密货币都不在 Coinbase 上。目前，加密货币数据库 coinmarketcap.com 上列出了超过 22,000 种货币。在 Coinbase 上你只能购买其中的 250 种左右。

当 Coinbase 添加一种新的加密货币时，这是一件大事。这意味着数百万投资者有机会首次购买它。这通常会导致其价格大幅上涨。顶级加密货币研究公司 Messari 发现，一种货币在 Coinbase 上线五天后的平均回报率为 91%。

如果您想获得超额收益，请在加密货币在 Coinbase 或 Gemini 和 Kraken 等其他主要交易所上市之前购买。

我的加密货币投资组合中应该分配多少给主要加密货币和较小的山寨币？

我建议采用不平衡杠铃策略。

杠铃策略是一种投资组合构建工具，可以在风险和回报之间取得适当的平衡。它通过在两端投资两种不同类型的资产来实现这一点。在一端，你拥有“更安全”的资产。

另一方面，您拥有“更高上涨空间”的资产。就像一根杠铃，您可以在两端加重，中间什么都没有。这将使您有可能获得更高的回报……而“安全”部分可以缓冲潜在的损失。（我将“更安全”放在引号中，因为加密货币是一项早期技术，并且没有一种加密货币具有与政府债券、现金和某些股票等金融资产相当的安全水平。）

它的运作方式如下：您将大部分（75% 到 90%）的加密货币投资放在较安全的部分。其余 10% 到 25% 将分配给上涨潜力更大的资产。因此，您的加密货币投资组合将类似于一根不平衡的杠铃：

在我的RiskHedge Venture加密货币咨询中，我建议将 75% 的加密货币配置投资于“更安全”、规模更大的加密货币，例如比特币、以太坊和Solana。然后，我建议将剩余的 25% 投入到上涨潜力更大的代币中。

请注意：加密货币只是整个投资组合中的一项资产。我建议将总资产的 1% 到 2% 左右投入加密货币 — — 绝对不超过 5%。

https://medium.com/@DisruptionHedge/how-to-find-the-best-cryptos-to-invest-in-bda3c482eb96